今日电池杂志-电池联盟讯（左右 北京报道） 11月24日，湖南中科电气股份有限公司（以下简称：“公司”）发布公告称：根据公司发展战略的需要，拟以现金2.4亿元收购贵州格瑞特新材料有限公司（以下简称“格瑞特”）股东陶振友、宁波科泓产业投资中心（有限合伙）（以下简称“产业投资中心”）持有标的公司100%的股权。本次收购完成后，上市公司持有格瑞特100%的股权，格瑞特将成为上市公司的全资子公司。

 

        据透露，格瑞特成立于2016年8月10日，主要业务为进行锂电池负极材料石墨化加工以及石墨电极、等静压石墨、模压石墨的石墨化加工，一期规划建设锂电池负极材料石墨化加工产能1万吨/年，现于2017年9月试投产。格瑞特拥有一支运营经验丰富的管理团队，总经理陶振友曾先后在湖南炭素厂、金瑞新材料科技股份有限公司、石家庄尚太碳业新材料有限公司等多家炭素企业任职，积累了丰富的各种炭素材料的石墨化生产技术和经验；副总经理向建军有二十八年炭素企业安装、设备维护维修及生产管理经验，熟悉石墨化设备及生产工艺。

 

        格瑞特的经营与盈利模式即通过对客户所提供的锂电池负极材料、石墨电极、等静压石墨、模压石墨等半成品来料进行石墨化加工使之达到客户要求从而获得利润和现金流。

 

        2016年8月10日，自然人陶振友发起设立贵州格瑞特新材料有限公司，注册资本为1100万元人民币，并于2016年8月10日在铜仁市工商行政管理局办妥工商登记手续，铜仁市工商行政管理局核发《营业执照》。

 

        2016年11月8日，经股东同意，增加注册资本400万元，由产业投资中心认缴，增资后，格瑞特注册资本为1500万元，其中：个人股东陶振友出资1100万元，占格瑞特注册资本73.33%；产业投资中心出资400万元，占注册资本26.67%。

 

        2017年7月20日，经股东会通过，增加注册资本545.55万元，由各股东同比例认缴，增资后，格瑞特注册资本为2045.55万元，其中：个人股东陶振友出资1500万元，占注册资本73.33%；产业投资中心出资545.55万元，占注册资本26.67%。此次新增注册资本的实收情况业经铜仁同致联合会计师事务所审验，并由其出具《验资报告》（黔铜同致验字〔2017〕第15号）。

 

        2017年8月28日，经股东会通过，同意产业投资中心行使其转股权决议，将其持有的可转股债全部转换为公司普通股，新增注册资本的出资方式为债权出资。产业投资中心以其持有的2730万元人民币可转股债对公司进行增资，其中注册资本金增资金额为人民币895.6265万元，其余1834.3735万元记入资本公积。本次增资后，格瑞特注册资本变更为2941.1765万元，其中：陶振友出资1500万元，占格瑞特注册资本51%；产业投资中心出资1441.1765万元，占注册资本49%。

 

        根据开元资产评估有限公司评估，截至评估基准日2017年10月31日，格瑞特股东全部权益采用资产基础法评估得出的市场价值评估值为5874.01万元，评估增值1107.23万元，增值率23.23％；格瑞特股东全部权益采用收益法评估得出的市场价值评估值为评估值为2.427403亿元，较格瑞特经审计的净资产账面值评估增值1.950725亿元，增值率409.23%。资产评估师认为：收益法的评估结果较为全面合理且更切合本次评估的评估目的；故选取收益法的评估结果作为本次评估的最终评估结论。即贵州格瑞特新材料有限公司的股东全部权益于评估基准日的市场价值的评估结论为2.427403亿元，评估增值额1.950725亿元，增值率409.23%。基于上述评估结果，经公司与交易对方协商，本次购买格瑞特100%股权的最终交易价格确定为2.4亿元。

 

        近年，在国家对新能源汽车政策导向和市场需求增加的双轮因素影响下，我国新能源汽车产销量均大幅增长。在此基础上，2017年9月，国家工业和信息化部等多部门联合公布了《乘用车企业平均燃料消耗量与新能源汽车积分并行管理办法》，提出对汽车规模企业设定新能源汽车与燃油汽车产销量年度比例进行要求，以加强对汽车温室气体排放的控制和管理。新能源汽车引导政策和规划的实施将进一步推动新能源汽车产业的发展。未来几年，预期我国新能源汽车产量将继续保持快速增长，相应将带动动力领域锂电池及动力锂电池主要材料之一的负极材料需求继续保持快速增长。因此，作为锂电池负极材料生产工艺中重要一环的石墨化工序的加工需求也会持续增加。

 

        而根据国家环保部“大气十条”、《京津冀大气污染防治强化措施（2016－2017）》等政策要求，各地相继制定出范围更宽、标准更高的落后产能淘汰政策，由此致使石墨化工艺落后，低端产能的石墨化工厂被淘汰。同时，随着国家钢铁行业去产能政策的实施，关停中频炉，推广环境友好的电炉炼钢技术，快速的拉动了石墨电极的旺盛需求和价格上涨，导致锂电池负极材料生产工艺中所需的石墨化工序面临产能不足的局面，这也成为制约锂电池负极材料企业产能释放的瓶颈。

 

        公司控股子公司湖南中科星城石墨有限公司（以下简称“中科星城”）多年以来的锂电池负极材料石墨化生产工序主要采取外协加工的方式进行，石墨化加工成本占中科星城生产成本比重较高。通过此次收购，有利于公司延伸和完善新能源材料业务的产业链，推进相关产业链的整合，既可缓解中科星城石墨化加工供需紧张的局面，又有利于其对产品质量的控制及进一步压缩生产成本，从而提高中科星城产品的核心竞争力和开拓市场的能力，进一步提升公司的盈利水平，给公司的产业拓展和经营业绩带来积极影响。